חמשת היתרונות בשימוש בקופת גמל להשקעה

ככלל, קופת גמל להשקעה מיועדת לכל החוסכים ומאפשרת לחסוך עד כ-70,000 ₪ בשנה קלנדרית ובמסלולים שונים המשקפים רמות סיכון שונות כדוגמת מסלול מנייתי, מסלול אג"ח או מסלול משולב. מדובר במוצר חיסכון חדש יחסית שהושק בשנת 2016 ומאז נעשה פופולרי במיוחד בקרב החוסכים, במה שמבטא את היתרונות הרבים שהוא מציע לחוסך. אמנם מגבלת התקרה בהפקדה עלולה להגביל חוסכים עתירי חיסכון, אולם בכל זאת כדאי לשקול לשלב מוצר חיסכון זה לצד מוצרי חיסכון אחרים, ובכך ליהנות מחמשת היתרונות המרכזיים אותם מציעה קופת גמל להשקעה.

יתרון מס' 1 – נזילות לכל אורך הדרך

מוצרי חיסכון מתאפיינים בדרך כלל ביחס ישר בין טווח ההשקעה לתשואה המובטחת. פיקדונות בבנק מזכים בריבית גבוהה ככל שטווח ההשקעה עולה. בהתאם לכך, נדרש החוסך להתחייב על אי נזילות של הכספים המופקדים. להבדיל מפיקדונות בבנקים או ממוצרי חיסכון פנסיוניים כגון קרן פנסיה או קופת גמל, המאפשרים למשוך את הכספים המופקדים רק לאחר תקופת זמן מוגדרת מראש או עם גיל הפרישה המינימאלי (גיל 60), קופת גמל להשקעה מאפשרת למשוך את הכספים המופקדים בכל שלב של החיסכון. בכך היא מאפשרת גמישות מקסימלית בניהול החיסכון. חוסך שישכיל לחסוך לאורך זמן יהיה זכאי להטבת מס משמעותית, אולם עדיין שמורה לו הזכות לוותר על הטבת המס ולמשוך את הכספים בכל עת וללא קנסות.

יתרון מס' 2 – הטבת מס משמעותית בטווח הארוך

על מנת לעודד את החוסכים לחיסכון ארוך טווח כך שיוכלו לחיות ברווחה גם לאחר הפרישה מהעבודה, מציעה קופת גמל להשקעה הטבת מס משמעותית במיוחד. על אף שהחיסכון בקופה נזיל וניתן לפדיון בכל עת, במידה והחוסך יפדה את החיסכון הצבור כקצבה החל מגיל הפרישה (60) ולא לפני כן, אזי הוא יהיה זכאי לפטור ממס רווחי הון. מדובר בהטבה משמעותית ביותר שכן מדובר במס בשיעור של כ-25% מהרווחים נכון לשנת 2021, והפטור ממנו עשוי להגיע לעשרות ואף למאות אלפי שקלים בטווח הארוך.

יתרון מס' 3 – דחיית מס גם במעבר בין מסלולים

יתרון אחר הקשור למיסוי המאפיין את קופת גמל להשקעה מצוי ביכולת לעבור בין מסלולי השקעה במהלך תקופת החיסכון מבלי שיחשב הדבר כאירוע מס. ככלל, על מנת לעבור ממסלול ברמת סיכון אחת למסלול ברמת סיכון אחרת נדרש החוסך לממש החזקות בנכסים פיננסיים ולקנות נכסים אחרים, ולכן הוא נדרש גם לשלם מס רווחי הון במידה וישנם רווחים במכירת הנכסים. בקופת גמל להשקעה ניתן לעבור בין מסלולים מבלי לשלם את המס האמור אלא רק בסוף תקופת החיסכון (במידה ויפדה הכספים בטרם הגעת החוסך לגיל הפרישה). דחיית המס במקרה זה היא בעלת יתרון משמעותי שעשוי להגדיל את החיסכון הצבור בסוף התקופה.

יתרון מס' 4 – מינימום התעסקות

קופת גמל להשקעה מאפשרת לחוסך השקעה במסלולים שונים בהתעסקות מועטה ביחס לניהול עצמי של תיק ההשקעות והחיסכון. ההשקעה בקופת גמל להשקעה איננה מצריכה ניהול וקבלת החלטות של החוסך. להוציא את בחירת מסלול ההשקעה וקביעת רמת הסיכון על ידי החוסך, ההשקעה מנוהלת על ידי צוות מקצועי ודוחות ביצועים נשלחים תדיר לחוסך כמקובל בתחום.

יתרון מס' 5 – דמי ניהול נמוכים

קופת גמל להשקעה היא מוצר תחרותי המאופיין בדמי ניהול נמוכים ביחס למוצרי חיסכון אחרים. דמי הניהול נגזרים באחוזים מסך החיסכון הצבור ומחושבים ברמה השנתית. בהתאם לזאת, ככל שדמי הניהול גבוהים יותר כך ההשפעה השלילית שלהם על החיסכון הצבור גבוהה גם היא. במקרה של קופת גמל להשקעה המקובל היום הוא שדמי הניהול נגבים מהחיסכון הצבור בלבד (ולא גם מההפקדה המאפיינת את המוצרים הפנסיוניים) והשפעתם היא יחסית נמוכה על החיסכון הצבור.

סיכום

היתרון המרכזי של קופת גמל להשקעה מצוי בנזילות הכספים המספקים גמישות מרבית למשקיע. בהתאם לצורך של החוסך ניתן לפדות את הכספים בכל שלב ללא קנסות או לחלופין להתמיד בחיסכון וליהנות מהטבות מס משמעותיות. השילוב של הגמישות ופשטות החיסכון מציבים את קופת גמל להשקעה כחלופה מובילה בין מוצרי החיסכון בטווחי ההשקעה השונים.