אפקט ברלוסקוני: וול סטריט צפויה למשוך את תל אביב לעליות

המדדים המובילים בבורסה של תל אביב סגרו את יום המסחר אתמול בעליות של 1.4%. את ההסבר לעליות נעצו סוחרים בשוק ההון בציפיות של השוק להתפטרות ראש ממשלת איטליה סילביו ברלוסקוני. ההתפטרות הגיעה אמש בסופו של דבר והקפיצה את בורסות ניו יורק לעליות שערים, ואותה ההשפעה צפויה גם בפתיחת המסחר באחד העם הבוקר.

יום המסחר אתמול בבורסות ניו יורק היה תנודתי. המדדים המובילים פתחו את יום המסחר בירוק, לקראת אמצע יום המסחר, עברו להיסחר בירידות שערים על רקע תוצאות ההצבעה באיטליה, ומרגע הודעתו של ברלוסקוני כי יתפטר לאחר אישור התקציב והקיצוצים באיטליה ביצעו המדדים סיבוב פרסה חד וחזרו להיסחר בעליות שערים.

נאסד"ק סגר את המסחר בעלייה של כ-1.3%; S&P 500 עלה ב-1.2% ומדד דאו ג'ונס עלה ב-0.7%. הנפט עלה אמש ב-1.6% למחיר הגבוה ביותר לחבית מזה שלושה חודשים. הזהב אף הוא עלה וחצה את רף 1,800 הדולר לאונקיה, אך אחרי הודעת ברלוסקוני נחת בחזרה למחיר 1,799 דולר.

הדרמה היוונית ממשיכה אף היא להתפתח. שעות ספורות לאחר שהטלוויזיה הממלכתית ביוון דיווחה כי לוקאס פפאדמוס, לשעבר סגן נשיא הבנק המרכזי של אירופה, יהיה ראש הממשלה הבא של המדינה, הודיע ראש האופוזיציה ומנהיג מפלגת השמרנים, אנתוניס סמאראס, על הסתייגותו החריפה מדרישת שרי האוצר של האיחוד האירופי כי ראשי המערכת הפוליטית ביוון יחתמו בכתב על התחייבות למימוש תנאי תכנית החילוץ למדינה, שגובשה בידי מנהיגי גוש היורו בפסגה בבריסל בסוף אוקטובר.
"יש דבר כזה שנקרא כבוד לאומי", מסר סמאראס בהודעה לעיתונות. "אני חזרתי והסברתי מפורשות שעל מנת להגן על הכלכלה היוונית ועל היורו, יישום תכנית החילוץ הוא מחוייב המציאות... אך לא אתן לאיש להטיל ספק באמינות הצהרותיי", הוסיף.

גם בארה"ב ממשיכים אירועים פוליטיים להעיב על המסחר. חודשיים לאחר הקמתה, הודיעו מנהיגי תנועת המחאה "לכבוש את וול סטריט" כי יחלו ביום רביעי בצעדה ממנהטן לעבר העיר וושינגטון. מטרתם היא להגיע לקונגרס כדי לקרוא לנשיא אובמה שלא להאריך את תוכנית ההטבות במס, אשר לדברי המפגינים מיטיבה רק עם העשירים.

הכלכלן נוריאל רוביני מאוניברסיטת ניו יורק הזהיר אתמול כי כמה מבנקי ההשקעות הגדולים, כולל גולדמן סאקס , עלולים להגיע למצבה של MF גלובל, אשר פשטה רגל בשבוע שעבר. "מה שקרה ל-MF גלובל עלול לקרות לג'פריס, ברקליס , גולדמן סאקס ומורגן סטנלי", כתב רוביני, שצפה את המשבר ב-2008, בחשבון הטוויטר שלו. הבעיה, לטענתו, היא התלות של הבנקים במימון לטווח קצר, היות שהם לווים בטווח הקצר ומהמרים לטווח הארוך. הבעיה שאותה ציין רוביני היא שבנקים הגדולים לווים מדי יום באמצעות הלוואות קצרות טווח ואחר כך משתמשים בהן למימון הימורים לטווח הארוך על נכסים בסיכון גבוה שמניבים תשואות גבוהות יותר.

מניות במרכז

קבוצת דלק השלימה במהלך בזק ,שנמשך חצי יום, הנפקה פרטית שבמהלכה היא גייסה כ-261 מיליון שקל באמצעות הרחבת סדרת אג"ח ט"ו . עיקר הכסף גויס מחברות הביטוח והפיננסים מנורה ומגדל. תחילה, תיכננו בדלק לגייס כ-100 מיליון שקל אך בשל הגידול בביקושים הוחלט בדירקטוריון להגדיל את היקף הגיוס. אג"ח ט"ו של דלק מדורגות ע"י מידרוג ברמה של A1 באופק שלילי, בעלות מח"מ (משך חיים ממוצע) של כ-4.1, אינן צמודות מדד ועומדות לפירעון (הקרן) ב-3 תשלומים שנתיים שווים של כ-410 מיליון שקל בסוף אוקטובר של כל אחת מהשנים 2015-2017.

לאחר שבשבועיים האחרונים גייסו הבנקים הפועלים ולאומי יותר ממיליארד שקל, אתמול הגיעה תורה גם של חברת הביטוח הפניקס שבשליטת יצחק תשובה להצטרף לגל המנפיקים. החברה, שקיבלה דירוג AA מינוס לגיוס של עד 400 מיליון שקל באג"ח, השלימה אתמול את השלב המוסדי בהנפקה בהיקף כולל של 320 מיליון שקל.

סלקום צפויה לפרסם את דו"חותיה הכספיים לרבעון השלישי עוד שבוע, ובינתיים בבית ההשקעות IBI צופים כי הדו"חות יהיו חלשים ויצביעו פעם נוספת על הסביבה העסקית החדשה שנוצרה בענף בעקבות הבשלת הרגולציה וההכנות לכניסת המתחרים החדשים. "תמהיל ההכנסות ילמד להערכתנו יותר מכל על השינויים שעוברים על סלקום ועל התעשייה כולה", אמר אורי ליכט, מנהל המחקר של IBI. "אנו מעריכים ירידה של 26% בהכנסות החברה משירותים וצמיחה של 110% בהכנסות מציוד."

אמדוקס פירסמה אמש את דו"חותיה לרבעון הרביעי של שנת הכספים וסיכמה את המכירות על 812 מיליון דולר בהתאם לתחזיות של האנליסטים למכירות החברה שנעו סביב 800 ל 815 מיליון דולר. רכישת Bridgewater Systems תרמה כ-7 מיליון דולר להכנסות החברה - השפעה שלא השתקפה בתחזיות. התנודות בשערי החליפים השפיעו לרעה על הכנסות החברה וגרעו כ-4 מיליון דולר מההכנסות בהשוואה לרבעון השלישי של השנה.