לאחר תוצאות הרבעון השני של דיסקונט: בפסגות מעדכנים את מחיר היעד של המניה ל-8.54 שקל
אהוד ניר: "דוחות דיסקונט לרבעון השני הצביעו על תשואה נאה להון של כ-9.4% לעומת הערכותינו ל-7.1%"
בפסגות בית השקעות מעדכנים את מחיר היעד של מניית דיסקונט ל-8.54 (מ-8.83 שקל) אולם מותירים את המלצת ה"קנייה".
"דו'חות דיסקונט לרבעון השני הצביעו על תשואה נאה להון של כ-9.4% לעומת הערכותינו ל-7.1%", אומר אהוד ניר, אנליסט פסגות. "תוצאת הרבעון באה בהמשך לתשואה נאה להון של 10.8% שהוצגה ברבעון הראשון."
"נקודה חיובית נוספת העומדת לזכות הבנק הינה שליטה בהוצאות התפעוליות והמשך תהליך שיפור ביחס הוצאות/הכנסות."
הלימות הון הליבה של הבנק מסתכמת ב-7.6%. "ברמה זאת הבנק נמצא מעל למגבלת בנק ישראל",אומר ניר. "כמו כן הנהלת הבנק סימנה יעדי הלימות הון ליבה של 8% עד סוף 2012 ו-8.5% עד סוף 2013."
"מאידך, בחינה מעמיקה של הדו'ח מעלה שמתוך הכנסות המימון, כ-126 מיליון שקל המהווים 34% מהרווח הנקי, נובעים מהשפעות חד פעמיות של נגזרים, אגרות חוב וחיסוי ההשקעה בניו יורק. קרי, אינם נובעים מפעילות שוטפת."